Финансовые консультанты
То, о чем я собираюсь рассказать, только по названию может показаться сухой и скучной материей. На самом деле это касается всех нас, и сулит каждому немалую выгоду.
Европейская, в том числе русская, ментальность значительно отличается от американской. В США уже более полувека на рынке финансовых услуг существует институт финансовых консультантов. Финансовые консультанты представляют собой посредников между частными лицами и финансовыми организациями, и их функция заключается в подыскивании для клиентов наиболее оптимальных условий осуществления финансовых операций. В просвещенной Европе люди в своем большинстве все еще размышляют иначе: зачем нам равняться на примитивных американцев? Мы и сами с усами! Американцы на географической карте не могут показать место нахождения своего города. А бедного Арнольда Шварценегера до сих пор мучают вопросом, где находится его Австрия – возле Парагвая или в Сибири?
Все это, возможно, и так, но американцы гораздо раньше европейцев поняли, что по всем специальным (профессиональным) вопросам надо обращаться к специалистам. В значительной мере американцев к этому подталкивает иная система получаемого образования, которая строится по вертикальному принципу – глубокое знание своей профессии при почти полном отсутствии общеобразовательной эрудиции. В Европе, как и в России, люди, исходя из своего общего достаточно широкого образовательного диапазона, считают, что со многими житейскими проблемами могут справиться самостоятельно. Так, например, люди совершенно разумно идут за лекарством в аптеку, а за хлебом отправляются в булочную. Вроде все верно. Только вот я знаю одну аптеку в 1-м районе Вены, где мне, если я правильно представлюсь (навроде того: «Я от Ивана Ивановича»), дадут скидку в 20% на все лекарства. Мне могут возразить: «Знаем, знаем, невелика наука. В ТХофереУ продукты дешевле, чем в ТБиллеУ». А я возражу: в ТБиллеУ зачастую бывают специальные предложения на отдельные продукты, и тогда они стоят дешевле, чем в других продовольственных магазинах. Или другой пример: куда вы пойдете за покупкой компьютера: в ТМедиа-МарктУ или в ТХоферУ? В прошлом месяце, когда я прочитал в рекламе ТХофераТ о предстоящей продаже портативного компьютере хорошей марки и с высокими характеристиками по сравнительно невысокой цене, я в свой обеденный перерыв заехал в магазин в первый же день продажи, но в ТХофереУ мне объяснили, что все компьютеры были раскуплены утром в течение часа после открытия магазина. Читатель должен в этот момент воскликнуть: «Ну вот, видите, народ давно знает, что и в продовольственном магазине можно купить промышленные товары, причем не только ширпотреб, но и качественную продукцию». Все верно. Вот только хотелось бы всегда знать: где, что и когда купить дешевле. Ведь удается это далеко не всегда. При том, что в данном случае речь идет о товарах повседневного спроса. А если вдруг речь зайдет о специфических услугах, например, финансовых, как тогда поступать?
Тот же авторитетный читатель, наверное, мне ответит: «А что тут знать? Если надо завести сберкнижку, то иди в банк, а если хочешь оформить страховку – иди в страховую компанию!» Подобные ответы-заявления напоминают мне стихи Маяковского: «Крошка-сын к отцу пришел, и спросила кроха: ТЧто такое хорошо и что такое плохо?У». А если я для начала заявлю, что для оформления страховки надо обратиться в банк, а накапливать деньги лучше в страховой компании! Не повергну ли я в легкий шок так называемого авторитетного и поэтому безапелляционного читателя? А если к этому добавить, что эффективность денежных операций в разных финансовых организациях для клиентов зачастую отличается на 20, 30 и более процентов?
Но теперь я оставлю свой менторский тон и постараюсь без излишней запальчивости объяснить все по порядку. Хотя перед этим все же повторю, что в финансовых вопросах, как и в каждой специальной отрасли, прежде чем предпринять самостоятельные шаги, лучше проконсультироваться со специалистом. Ведь многие, имея автомашину и считая, что достаточно хорошо в ней разбираются, когда автомобиль ломается, не ремонтируют его самостоятельно, а обращаются в автомастерскую, то есть к специалистам. Так же следует поступать и в финансовых вопросах. А все потому, что с помощью специалистов в финансовой сфере также могут случаться чудеса, как, например, в розничной торговле, когда в продовольственном магазине можно найти компьютеры дешевле и лучше!
Бесплатная финансовая консультация
Итак, одним из первых примечательных моментов на современном рынке финансовых услуг в Европе, в том числе в Австрии, является наличие независимых финансовых консультантов. Их независимость заключается в том, что они не являются представителями каких-либо финансовых организаций и не навязывают их услуги, а только объективно оценивают и объясняют населению преимущества и недостатки тех или иных финансовых продуктов и рекомендуют выстраивать финансы частных лиц наиболее оптимальным образом. А какими из великого разнообразия финансовых продуктов воспользоваться, решает сам клиент. В этом смысле работа финансового консультанта схожа с работой маклера по недвижимости, который подбирает для клиентов разные варианты домов, квартир и т. д., а окончательное решение остается за клиентом. Отличается финансовый консультант от маклера по недвижимости тем, что за свой труд не берет вознаграждения, а консультирует бесплатно. Свой гонорар консультант получает от финансовых организаций по статье бюджета «Реклама и привлечение клиентов». В большей степени, пожалуй, финансовый консультант похож на страхового маклера, который по поручению клиентов ищет наиболее выгодные варианты страховок, выбирая из большого числа страховых компаний.
Однако от страхового маклера финансовый консультант также отличается:
Во-первых, сфера деятельности финансового консультанта намного шире деятельности страхового маклера и включает в себя весь спектр финансовых услуг: кредиты, инвестиции, сбережения, ценные бумаги, частные пенсии, оптимизацию (сокращение и возврат) налогов, все виды страхования и все прочее, что может быть связано с финансами частных лиц.
Во-вторых, страховые маклеры находят для клиентов хотя и более льготные, но типовые виды страховок, в то время как финансовые консультанты активно выводят на рынок услуг новые финансовые продукты, которые обычно являются производными от объединения услуг разных видов финансовых организаций, как правило, банков, страховых компаний и инвестиционных фондов. Об этом и будет наш главный рассказ.
Суперльготные кредиты
Этот подзаголовок о необычайно льготных кредитах выглядит неправдоподобно только на первый взгляд. На самом деле это легко- объяснимо. Стандартные банковские кредиты для частных лиц предполагают параллельное, чаще всего одновременное погашение процентов и основного долга. Это означает, что в ежемесячную сумму по обслуживанию кредита, выплачиваемую заемщиком банку, входит уплата процентов и частичное погашение самого кредита. Казалось бы, что тут можно изменить? Мысль о новой экономной форме возврата кредита уходит корнями как в суть любого бизнеса, так и в спекулятивные идеи о легком заработке. Схема движения денег в честном и авантюрном заработках схожа: бизнесмен или спекулянт берет ссуду, вкладывает заемные деньги в более прибыльное дело и после оборота денег возвращает долг и получает свой доход. Совсем как по Марксу: деньги – товар – деньги с приростом.
Эта схема реализуется только при условии, что заемный капитал вкладывается на время в более доходную сферу, чем банковская деятельность, а не используется на потребительские нужды. Поскольку мы говорим о кредитах частным лицам, а не предпринимателям, то, соответственно, заемные средства здесь полностью расходуются на потребительские цели, и наиболее распространенным видом такого кредитования выступает оплата банком постройки или купли готового жилья. При покупке, например, квартиры с помощью банковского кредита деньги затрачиваются полностью, и вложить их параллельно в выгодное дельце не представляется никакой возможности.
Тем не менее, суть идеи удешевления кредита заложена именно в разнице доходности в разных сферах финансового предпринимательства. Между заемщиком и банком вместо стандартного кредитного договора о постепенном погашении долга, заключаются два договора. Первый, основной договор, заключается с банком на получение кредита и выплаты ему со стороны заемщика процентов. Этот же договор предусматривает положение, при котором заемщик не производит постепенного погашения кредита, а возвращает его в конце срока кредитования одной суммой. Одновременно заключается второй, параллельный договор, со страховой или инвестиционной компанией о постепенном накоплении заемщиком суммы в размере полученного кредита. Читатель может спросить, какая разница: накапливать деньги для отдачи банку в другом месте или напрямую по частям возвращать кредит банку? Напрямую меньше мороки! Возни с двумя договорами, конечно, больше, но только не для клиента. Всю техническую работу по оформлению документации берет на себя финансовый консультант. А вот финансовая разница здесь существенная!
Процентные ставки по жилищным кредитам в евро при содействии финансового консультанта могут быть получены на уровне 3 – 3,5%, а по кредитам, например, в швейцарских франках, всего 1,8 – 2%. По параллельному договору накопления начисляются в среднем 6% годовых, причем не простых, а, естественно, сложных – процент на процент, так что при длительных сроках кредитования и накопления среднеарифметический процент по накопительному вкладу будет в два раза выше, а общая сумма процентов составит 40 – 45% к сумме накопительных взносов. Эффект от этого вида накопления денег усиливается еще и тем, что, в отличие от банковской сберегательной книжки, начисляемые проценты не облагаются налогом. Простой арифметический подсчет общих расходов заемщика на погашение кредита и сопоставление этой суммы с суммой кредита может показать, что в зависимости от срока кредита, валюты, в которой он был взят, а также некоторых прочих индивидуальных условий, кредит в действительности обошелся по ставке не дороже 1% годовых или вообще беспроцентно, или даже заемщику удалось сэкономить – он вернул банку меньше, чем взял. При этом банк абсолютно не в обиде, а наоборот получил больше процентов, чем в варианте кредитования с постепенной выплатой долга. Ведь проценты начисляются только на остаток долга, а при погашении кредита одной суммой в конце периода банк получает проценты с полной суммы кредита.
Когда кредит возвращать не надо вообще
Вы конечно же обратили внимание на то, что при погашении кредита одной суммой в конце срока кредитования накопление денег производится не в банке, а в страховой компании. Так вот, при получении обычного кредита банк обычно настаивает на том, чтобы заемщик застраховал свою жизнь на сумму, достаточную для погашения кредита в случае его внезапной смерти. При комбинации же получения кредита в банке со страховым накоплением дополнительное страхование жизни становится излишним. Некоторые страховые компании в этой связи объединили страховое накопление со страхованием жизни в одну страховую услугу, да так, что накопитель не расходует дополнительных денег сверх необходимого для накопления суммы кредита. Мало того, страховые компании дополнили эту услугу страхованием от болезни, временной потери трудоспособности, длительной инвалидности и т.д. В результате комплексное страхование жизни и здоровья получателя кредита производится как бы бесплатно. Отсюда и возникает возможность полностью или частично освободиться от погашения жилищного кредита, переложив это финансовое бремя на страховую компанию.
Однажды от одной излишне недоверчивой дамы мне пришлось выслушать следующую фразу: «То, что вы рассказываете, слишком хорошо, чтобы быть правдой. Не есть ли это новый австрийский вариант старой русской версии МММ?». Так вот, чтобы успокоить клиентов на случай возникновения недоверия к новым финансовым продуктам, все нестандартные договоры заключаются исключительно с крупнейшими финансовыми организациями Австрии, а именно: с ТBank AustriaУ, ТDie Erste BankУ и т.д., с крупнейшими страховыми компаниями – ТWiener StКdtische VersicherungУ, ТUniqa-VersicherungУ и пр. Во всех договорах прописывается схема погашения кредитов, поскольку, конечно же, никто в темную не играет.
Переоформление старых кредитов
Если вы прочитали первую часть статьи, помещенную в предыдущем номере журнала, и расстроились из-за того, что несколько лет назад взяли кредит без таких льготных условий, не огорчайтесь. Вашему горю легко помочь. Обращайтесь к нам, и в течение месяца, причем, повторяю, совершенно бесплатно, мы переоформим ваш кредитный договор на новый, включающий все необходимые защитные оговорки, и, будем надеяться, существенно уменьшающий оставшуюся часть долга. Вы, может быть, усомнитесь в такой возможности? Самостоятельно сделать вам это, конечно, будет трудновато, поскольку не исключено, что придется подключать помимо страховой компании еще один банк. Если ваш банк добровольно не согласится изменить условия кредита, то мы найдем другой банк, который досрочно погасит ваш кредит и выдаст вам кредит на остаток непогашенной суммы, и, естественно, на новых условиях. В конце этой статьи вы найдете наши координаты.
Накопление денег без взносов
Этот подзаголовок поначалу, наверное, звучит так же неправдоподобно, как и вышеизложенное. Но чудеса случаются только в церкви. Даже в цирке у Давида Копперфильда нет никаких чудес, а только ловкость рук и оптический обман. В финансах никакого обмана нет. Читатель, наверное, уже привык к моему стилю изложения: поначалу напустить тумана, а потом все объяснить, разложив по полочкам. Верно! В конце моего комментария заинтригованный читатель вновь будет разочарован тем, как «ларчик просто открывался».
Появление новых финансовых продуктов вызвало цепную реакцию, и все последующие новшества являются лишь разновидностью предыдущих. Итак, поразмышляйте сами, чем отличается страховое накопление с целью возврата кредита от простого накопления без конкретной цели. Да ничем! Можно сформулировать мысль в обратном порядке – разве нельзя производить страховое накопление денег без увязки с получением кредита? Да конечно можно! А вновь совместить накопление денег в страховой компании со страхованием жизни и здоровья? Да кто же это запрещает! Вот и весь фокус. Так что если вы начали копить деньги, а потом заболели или стали нетрудоспособными в результате несчастного случая, или, не дай бог, «ушли в заоблачный плёс», все равно страховая компания выплатит вам или вашим наследникам намеченную к накоплению сумму.
Я, как финансовый консультант, очень рекомендую подобную страховку лицам, являющимся единственными кормильцами в семье. Как тут не вспомнить слова Антуана де Сент-Экзюпери: «Мы в ответе за тех, кого приручили». Обеспечить будущее членов своей семьи – наш первый долг.
Дополнительная пенсия – копишь понемногу до пенсии, получаешь в десять раз больше
пожизненно
Три года назад правительство Австрии провело достаточно жесткую пенсионную реформу. Однако мир так устроен, что не бывает однозначно негативных явлений – им обычно сопутствуют и позитивные изменения. С 1 января 2003 года была введена новая система частной накопительной пенсии с государственной дотацией. На каждый месячный взнос государство доплачивает 9%-ную дотацию, а страховая компания, в которой производится пенсионное накопление, начисляет 5 – 6% годовых. Государственная поддержка на этом не заканчивается: начисляемые проценты и будущие пенсионные выплаты освобождены от налогообложения*, что существенно повышает эффективность накоплений.
Пример: 30-летний мужчина начинает накапливать дополнительную пенсию, откладывая по 30 евро в месяц. По достижении пенсионного возраста ему будет назначена дополнительная пожизненная пенсия в 300 евро; при накоплении по 100 евро в месяц пенсия, соответственно, составит 1000 евро и т.д.
Секрет высоких процентов
Вы знаете, что банковские проценты по сберкнижке снизились в двухтысячных годах до 2%, с которых вдобавок взимается 25%-ный налог. Если из оставшихся 1,5% вычесть инфляционное обесценивание денег (а уровень инфляции в последние годы составляет в среднем 2 – 2,5%), то можно утверждать, что владельцы сберегательных книжек не наращивают свой капитал, а теряют около 1% в год.
Лица, которые самостоятельно управляют своими финансами, наверняка печально вздохнут, пожмут плечами и ответят: «Ну что тут поделаешь. Такова нынешняя экономическая ситуация».
У Крылова есть басня про мартышку, у которой тоже появилась проблема, «но от людей она слыхала, что это зло не столь большой руки, лишь стоит завести очки». Вот именно! Если вы обратитесь к финансовому консультанту, то достаточно легко сможете преодолеть проблему инфляции и низких процентных ставок, получая от ваших денежных вкладов достаточно высокие доходы.
О том, что в принципе существуют более высокие доходы, чем в банке, по накопительным вкладам, вы уже прочли выше в разделе о накоплении денег в страховых компаниях. Однако, помня мораль той же басни Крылова, не спешите нести туда ваши сбережения. Накопление денег в страховых компаниях выгодно при длительных сроках хранения. Если же вы хотите сохранить свою финансовую маневренность, то есть воспользоваться преимуществами сберегательных вкладов на определенный срок или до востребования, то вам больше подходит другой финансовый продукт.
В зависимости от склада вашего характера вам могут быть предложены инвестиции в ценные бумаги со средней доходностью выше 15% годовых, но и с несколько повышенным риском, или с минимальным риском и доходностью примерно на уровне 10% годовых. В первом случае речь идет о ценных бумагах, котируемых на Венской бирже и выпущенных различными промышленными и финансовыми компаниями. Во втором случае – исключительно об инвестициях в компании, специализирующиеся на вложениях в недвижимость.
Прочитав эти строки, кто-то может испугаться, справедливо решив, что одно дело – вложить деньги в ценные бумаги, рассчитывая на обещанные барыши, другое дело – уметь управлять этими процессами. Ведь даже непрофессионалу известно, что курс ценных бумаг подвержен рыночным колебаниям и, к сожалению, не обязан только расти, но может и упасть. Поэтому не лучше ли по-прежнему держать деньги в чулке или в банке под низкие проценты? Хоть и дохода никакого, зато последнее не потеряешь.
От бесплатной консультации к бесплатному финансовому обслуживанию
Опасения такого рода, безусловно, обоснованны, и я не стал бы включать в эту журнальную статью предложения о вложениях в ценные бумаги как альтернативу сберкнижке, если бы заранее не заготовил для читателей рецепта против таких напастей. Во-первых, я не говорил, что ценные бумаги надо покупать по наитию, то есть абы какие. Я также не советую покупать бумаги или вкладывать деньги в различные инвестиционные фонды по совету банка, в котором вы ведете свой счет, так как этот совет, к сожалению, может быть зачастую предвзятым. За последнее десятилетие при всех крупных австрийских банках были созданы инвестиционные фонды, специализирующиеся на операциях с акциями и облигациями и управляющие портфелями ценных бумаг своих клиентов. Но дело в том, что происходит это с различной степенью успеха, а в ряде случаев даже из рук вон плохо. Банковские же служащие, к которым вы обратитесь за консультацией по вложению своих средств, ввиду своего служебного положения порекомендуют вам вложения в фонды, существующие только при их банках, вне зависимости от того, насколько они эффективны. Как говорят французы, положение обязывает! Или вы не согласны? Тогда покажите мне такого смельчака, и я докажу вам, что он стал отсылать клиентов в другие банки и фонды всего лишь неделю назад, после того как написал заявление об увольнении.
Если вы заглянете в начало этой статьи, то вспомните, что рекомендованные вам финансовые консультанты работают на независимой основе, то есть они не являются представителями каких-либо банков, страховых компаний, фондов и т.д. и не «продают» никакие финансовые продукты, поскольку не обладают таковыми, а лишь консультируют своих клиентов о наиболее предпочтительных финансовых сделках.
Финансовый консультант, разумеется, заинтересован в том, чтобы вы воспользовались его услугами, но при этом он совершенно нейтрален по отношению к вашему окончательному выбору. Для большей убедительности скажу следующее: из более чем 200 инвестиционных фондов, оперирующих на рынке Австрии, и компаний, котирующих свои ценные бумаги на Венской фондовой бирже, финансовые консультанты рекомендуют своим клиентам не более десятка. Далее, многие финансовые консультанты, в том числе и автор этих строк, предлагают клиентуре уникальное сервисное обслуживание – на бесплатной основе осуществлять управление их ценными бумагами. Такого персонального бесплатного обслуживания не осуществляет ни один банк или фонд.
Что означает такой договор? Финансовый консультант рекомендует клиенту покупку ценных бумаг нескольких эмитентов и обговаривает с клиентом предельную нижнюю границу курсового колебания этих бумаг. Если курс каких-либо бумаг пошел вниз, то консультант по согласованию с клиентом продает эти бумаги и на выручку покупает другие ценные бумаги из очерченного круга, курс которых имеет тенденцию к повышению. И так далее, пока клиент не захочет продать бумаги и получить накопленную прибыль. Кстати, накапливаемый доход можно получать, не продавая всего пакета ценных бумаг. Финансовый консультант будет выполнять ваши поручения по вашему усмотрению. При желании можно договориться, чтобы вы получали текущие проценты хоть каждый месяц.
Альтернатива сберкнижке – надежно как в банке, но проценты в пять раз выше и без налога
Для тех, кому все же страшно вкладывать деньги в ценные бумаги промышленных и финансовых корпораций, можно предложить намного более спокойную инвестицию в акции компаний по недвижимости. Конечно, здесь не будет такого высокого дохода, но свои 10% вы получите наверняка, при этом одним выстрелом убив всех зайцев: вы приобретете надежную гарантию на вложенный капитал, обеспечите себе высокую доходность, освободите свои доходы от налогообложения и даже заставите инфляцию работать на себя. Вы спросите, как это все функционирует? Очень просто. Есть в Австрии крупнейшая компания по инвестициям в доходную недвижимость – жилые дома и офисные здания с квартирами, офисами, ресторанами и магазинами под аренду, подземные и высотные многоярусные гаражи, платные стоянки и прочее. Капитал этой компании составляет около 2-х миллиардов евро, чем могут похвастаться далеко не все крупные банки. Помимо того, что недвижимость в Австрии не дешевеет, а только дорожает, текущая инфляция все время подталкивает арендную плату вверх, а это и есть факторы, обеспечивающие высокие доходы по акциям этой суперкорпорации, которые к тому же освобождены от налогообложения.
Еще раз подчеркну, что такая организация – одна-единственная на всю Австрию. Вы спросите, как называется эта компания? Приходите к нам на консультацию, и мы вам все расскажем! Большого секрета в этом нет, вот только редакция «Нового Венского журнала» меня предупредила, что данная статья является информационным, а не рекламным материалом, и запретила упоминать названия конкретных фирм.
Так что, до встречи на Singerstrasse 4! Консультации – по предварительной договоренности по венскому тел.: 513 07 03 или 0699/1 968 22 73.
*В Австрии с государственной пенсии взимается подоходный налог как с зарплаты.
Дмитрий Назаров,
кандидат экономических наук
